Позиция Head of Middle Office — ключевая роль, отвечающая за управление рисками,
корректность данных, операционную инфраструктуру и процесс хеджирования
рисков (hedging) в трейдинге удобрений и нефтехимии.
Основные обязанности:
A. Управление рисками и хеджирование
▪ Создание политики хеджирования (hedging policy — политика хеджирования).
▪ Выбор инструментов: futures (фьючерсы), swaps (свопы), options (опционы), OTC structures (внебиржевые структуры).
▪ Контроль экспозиции (exposure — подверженность риску): физической,
деривативной (derivatives — деривативы), FX (foreign exchange — валютный риск), freight (фрахтовый риск), basis (базисный риск).
▪ Расчёт MTM (mark-to-market — переоценка по рыночной стоимости).
▪ Контроль hedge ratio (коэффициент хеджирования).
▪ Расчёт hedge P&L (hedging profit and loss — прибыль/убыток от хеджирования).
▪ Мониторинг forward curves (форвардные кривые цен) по ICE (Intercontinental Exchange — Межконтинентальная биржа), CME (Chicago Mercantile Exchange — Чикагская товарная биржа), DCE (Dalian Commodity Exchange — Даляньская товарная биржа).
▪ FX хеджирование с помощью NDF (non-deliverable forward — форвард без поставки) и forwards (форварды).
B. P&L Management
▪ Подготовка ежедневного P&L (profit and loss — прибыль и убыток).
▪ Проведение P&L Explain (анализ источников прибыли/убытков).
▪ Контроль данных в CTRM (commodity trading and risk management — система учёта сделок и рисков).
C. Operational Control и Deal Lifecycle
▪ Контроль deal capture (регистрация сделки).
▪ Проверка pricing formulas (формулы ценообразования) и indexation (индексации).
▪ Управление voyage (рейс/логистическая цепочка), shipping (морская перевозка), inspections (инспекции).
D. Trade Finance и Credit Risk
▪ Управление Trade Finance (торговое финансирование): L/C (letter of credit —
аккредитив), SBLC (standby letter of credit — резервный аккредитив), prepayment (предоплата), escrow (эскроу).
▪ Оценка credit risk (кредитный риск) и лимитов (limits — лимиты).
E. Leadership
▪ Руководство Middle Office командой (включая подбор команды).
▪ Наставничество по риск-менеджменту и работе с CTRM.
Требования:
Профессиональный опыт
▪ 6–12 лет в commodity trading (торговля сырьевыми товарами).
▪ Опыт хеджирования (hedging) с инструментами ICE, CME, OTC (over-thecounter — внебиржевые рынки).
Технические навыки
▪ Работа с CTRM системами: Endur, Openlink, SAP CM/CTRM, Aspect.
▪ Excel (VBA), Python, SQL.
▪ Понимание MTM, VaR (value at risk — стоимость под риском), Stress Testing (стресс‑тестирование).
